紂王殘暴無道,東海惡龍趁虛而入來到人間作惡,太乙真人(王書棋飾)派出了弟子靈珠子下凡人間,投胎到李靖妻子(張惠雲飾)的腹中,作為李靖之子降生於世,取名為哪吒(裴豔玲飾),還給了他兩件法力無邊的法寶。時值龍王壽辰,龍子為了盡孝,來到人間掠奪童子,哪吒出手相救,失手將龍子打死。龍王找到了李靖,施法水淹陳塘關,以要挾李靖交出哪吒,殺之而後快為自己的孩子報仇。李靖害怕百姓無辜遭殃,只得就範。哪吒顧全大局,自刎以平息龍王的憤怒,太乙真人被哪吒的情深義重所感動,讓他以蓮花之身復活,助周伐紂。